Invertir a corto plazo

El dinero que pueda necesitar en cualquier momento no lo invierta en acciones u obligaciones. Inviértalo más bien en cuentas o depósitos a plazo, o en FIAMM: fondos de inversión que invierten en renta fija a corto plazo y que por lo tanto no sufren fluctuaciones. Y podrá disponer de su dinero rápidamente en caso de necesitarlo, incluso en un día.

Cuentas y depósitos a plazo
Numerosas entidades ofrecen cuentas y depósitos a plazo a tipos a veces interesantes. Pero en la mayoría de los casos la inversión mínima es elevada: entre 3.000 y 6.000 euros. Estas cuentas y depósitos, al igual que los FIAMM, son los más recomendados para aquellos inversores que sepan que van a necesitar su dinero en un breve plazo. La ventaja de estas cuentas y depósitos es que el tipo de interés se mantiene constante durante todo el periodo, lo cual no ocurre con las cuentas y libretas de ahorro. Habitualmente publicamos un cuadro en el que aparecen las cuentas y depósitos a plazo más interesantes (vea D15 nº 206, pág.4).
Cualquier cuenta o depósito bancario con retención le puede servir como cuenta de ahorro vivienda, aunque no se denomine como tal. Sólo hay dos condiciones:

• la primera, la cantidad invertida en la cuenta ha de destinarse a la compra de su vivienda habitual en un plazo máximo de cuatro años;
• la segunda, en el banco deben de practicarle las retenciones a cuenta del IRPF. En caso contrario, se trataría únicamente de otro activo financiero más (como una letra del tesoro o una obligación).

FIAMM o fondos a corto plazo
Hablando de fondos, hay que tener siempre presente sus grandes ventajas fiscales... por lo que resultan más interesantes que muchas otras inversiones.
En los fondos de capitalización o de acumulación no se paga ningún cupón y el beneficio obtenido viene dado por la diferencia entre el precio de compra y el de venta. El inconveniente es que los gestores cobran unos gastos o comisiones, superiores a los existentes en cuentas, depósitos a plazo, letras del tesoro o pagarés de empresa. Sin embargo, los gastos de los fondos que invierten a corto plazo (FIAMM) son inferiores a los del resto de fondos.

Seguros de rentabilidad garantizada
En seguros de rentabilidad garantizada el inversor realiza una aportación única y la compañía de seguros se compromete a devolverle el capital aportado más un rendimiento establecido de antemano al final del plazo pactado (generalmente un número concreto de años). Además de contar con una fiscalidad atractiva, estos seguros pueden llegar a ofrecer rendimientos incluso más altos que los de las obligaciones del Estado al mismo plazo. Su mayor inconveniente está en que en el caso de cancelación anticipada (rescate) el rendimiento obtenido por el inversor se verá muy mermado. Cuando existen ofertas interesantes las incluimos dentro de "Renta fija".